외국인·기관은 2026년 9월 29일 국내 주식을 합계 약 3.02조원 순매도했습니다. 대형 반도체주에 매도가 집중된 가운데 장비·전자부품 업종에는 순매수가 이어졌습니다. 다만 업종 간 숫자의 엇갈림만으로 같은 자금이 이동했다고 단정할 수 없으며, 기타법인의 매수도 자사주 취득 공시와 나눠 읽어야 합니다.
분석 기준: 실제 수급 거래일 2026-09-29 · 업종·공시 확인 2026-09-30까지 · 최근 20거래일 2026-08-31~2026-09-29. 아래 가격·수치·일정은 해당 기준일의 자료입니다.
외국인 매도를 다른 투자자가 받아낸 하루
분석 대상은 유가증권·코스닥·코넥스 시장의 주식 2,872종목입니다. ETF·ETN·ELW는 제외했습니다. 아래 금액은 매수에서 매도를 뺀 순매수이며, 음수는 순매도입니다. 업종은 발행회사 분류에 따르므로 사업부별 매출 구성과 일치하지 않을 수 있습니다.
| 투자자 | 9월 29일 | 최근 5거래일 | 최근 20거래일 |
|---|---|---|---|
| 개인 | +13,917.1 | -18,237.6 | -141,498.3 |
| 외국인 | -31,258.5 | -69,771.2 | -215,562.8 |
| 기관 | +1,097.7 | +6,195.6 | +45,021.0 |
| 기타법인 | +16,227.4 | +81,903.5 | +312,728.3 |
| 기타외국인 | +16.4 | -90.2 | -688.3 |
단위는 억원입니다. 외국인·기관 합계는 반올림 전 금액으로 집계한 -30,160.9억원이며, 표의 반올림된 두 값을 더하면 0.1억원 차이가 납니다. 전체 투자자 간 매수·매도는 서로 대응하므로 이 표를 시장 전체의 신규 현금 유입액으로 읽을 수는 없습니다. 자료: 한국거래소 정보데이터시스템.
기관이 소폭 순매수했어도 외국인의 매도 규모를 상쇄하지 못했습니다. 개인과 기타법인의 순매수는 그 반대편 거래를 보여줍니다. 이 흐름이 투자 판단에 유용해지려면 어느 종목에 집중됐는지, 며칠간 이어졌는지, 실제 기업 실적과 연결되는지를 더 확인해야 합니다.
장비·부품은 매수, 대형 반도체는 매도
외국인·기관 합산 순매수는 특수 목적용 기계와 전자부품에 집중됐습니다. 반면 반도체, 통신·방송장비, 일차전지·축전지 등에서는 순매도가 나타났습니다.
| 주요 업종 | 하루 순매수·억원 | 읽을 때의 주의점 |
|---|---|---|
| 특수 목적용 기계 | +2,304.4 | 장비주 일부에 매수 집중 |
| 전자부품 | +1,352.4 | 기관 매수가 외국인 매도를 웃돎 |
| 기타 정밀기기·광학기기 제외 | +82.5 | 소수 종목 영향이 큼 |
| 기타 식품 | +68.0 | 상위 3종목의 양수 매수 비중 98.8% |
| 반도체 | -14,913.9 | SK하이닉스 매도 영향이 큼 |
| 통신·방송장비 | -6,773.4 | 삼성전자가 포함된 발행회사 업종 분류 |
| 일차전지·축전지 | -1,338.3 | 하루 흐름과 누적 흐름을 구분 |
| 선박·보트 | -1,278.8 | 업종 전체의 동반 매도 여부 점검 |
| 의료용 물질·의약품 | -1,080.8 | 개별 기업 사건과 분리해서 해석 |
종목별 순매도는 SK하이닉스 -14,864.6억원, 삼성전자 -6,665.3억원, HLB -1,106.7억원, 대우건설 -833.3억원, 두산에너빌리티 -763.6억원 순으로 컸습니다. 삼성전자를 통신·방송장비 업종에 집계했다고 해서 삼성전자의 반도체 사업을 분석에서 제외한다는 뜻은 아닙니다.
장비·부품을 사고 대형 반도체를 팔았다는 관찰은 가능합니다. 그러나 투자자 분류별 합계만으로 같은 계좌가 대형주를 팔아 장비주로 갈아탔다고 입증할 수는 없습니다. 업종 순환의 가능성을 보려면 이후 거래일의 매수 지속성과 기업 주문·실적을 함께 봐야 합니다.
순매수의 지속성과 종목 집중도를 함께 본다
| 외국인·기관 합산 | 1거래일 | 5거래일 | 20거래일 |
|---|---|---|---|
| 특수 목적용 기계 | +2,304.4 | +2,765.0 | +9,865.3 |
| 전자부품 | +1,352.4 | +5,565.9 | +529.7 |
| 기타 정밀기기·광학기기 제외 | +82.5 | +448.2 | +628.7 |
단위는 억원입니다. 세 기간이 모두 양수라는 것은 기간별 누적 결과입니다. 모든 거래일에 매수가 이어졌다는 뜻은 아닙니다. 전자부품은 최근 5일 매수액이 20일 누적액보다 커, 그 이전 구간의 매도가 상당 부분 상쇄됐음을 알 수 있습니다.
특수 목적용 기계의 주요 순매수 종목은 한미반도체 835.0억원, HPSP 602.5억원, 주성엔지니어링 490.4억원입니다. 이 세 종목이 업종 내 순매수 금액이 양수인 종목들의 합계에서 차지한 비중은 64.8%입니다. 전자부품에서는 삼성전기 553.4억원, 삼화콘덴서 499.9억원, 이수페타시스 228.3억원이 같은 분모 기준 68.5%를 차지했습니다.
이 비중의 분모는 업종 전체 순매수액이 아닙니다. 매도 종목까지 합친 순액으로 나누면 해석이 달라집니다. 시장 전체에서도 외국인·기관 순매수 종목은 991개, 순매도는 1,642개, 순매수 0은 239개였습니다. 매수 업종이 일부 존재한다는 사실을 시장 전반의 매수 확산으로 확대하기는 어렵습니다.
기타법인 1.62조원 매수의 대부분은 두 종목
기타법인은 법인 투자자 분류이며, 기업의 자사주 매수만을 뜻하지 않습니다. 이날 기타법인의 순매수 금액이 양수인 종목들을 합하면 17,072.4억원, 음수인 종목 합계는 -845.0억원으로 전체 순액은 16,227.4억원입니다.
SK하이닉스 10,835.7억원과 삼성전자 5,529.3억원을 합하면 양수 종목 합계의 95.9%입니다. 이 수치는 두 종목에 매수가 집중됐다는 뜻이지, 해당 거래의 실제 매수자 신원이 95.9% 확인됐다는 뜻은 아닙니다.
SK하이닉스의 기타법인 순매수는 최근 5거래일 55,116.7억원, 20거래일 219,677.1억원입니다. 삼성전자는 각각 26,408.6억원, 102,495.6억원입니다. 기간이 길어져도 집중이 이어졌지만, 기타법인 분류를 곧바로 회사의 자사주 매입 계좌와 동일시할 수는 없습니다.
자사주 취득 공시가 확인해 주는 범위
KIND 자기주식 취득·처분 현황과 관련 취득 공시에서 9월 29일 실제 취득 수량을 확인한 회사는 다음과 같습니다. 계획 금액은 전체 취득 프로그램의 한도·예정액이며 이날 집행 금액이 아닙니다.
| 회사 | 9월 29일 취득 수량 | 전체 취득 계획 | 공시상 목적·조건 |
|---|---|---|---|
| SK하이닉스 | 600,000주 | 400,043억원·8월 20일~11월 19일 | 프로그램 완료 후 소각 목적 |
| 삼성전자 | 2,000,000주 | 150,000억원·8월 24일~11월 21일 | 임직원 주식 보상 |
| KT&G | 40,000주 | 3,600억원·9월 23일~12월 22일 | 취득 완료 후 소각 목적 |
| 현대지에프홀딩스 | 180,000주 | 500억원·8월 10일~10월 30일 | 2026년 소각 계획, 관련 이사회 절차 확인 필요 |
근거: SK하이닉스 취득 결정, 삼성전자 취득 결정, KT&G 취득 결정, 현대지에프홀딩스 취득 결정.
수량이 비슷해도 기타법인 거래량과 공시 취득량은 같지 않습니다. 예를 들어 SK하이닉스의 기타법인 총매수 수량은 620,069주, 순매수 수량은 614,311주이며 공시 취득량은 600,000주입니다. 삼성전자는 각각 2,063,460주, 2,032,333주, 2,000,000주입니다. 계좌가 연결되지 않은 자료를 단순 차감해 나머지 매수자의 신원을 정할 수 없습니다.
이날 실제 자사주 취득 대금은 확인하지 못했습니다. 취득 수량에 종가를 곱한 값이나 기타법인 순매수액으로 대신하지 않았습니다. 또한 자사주 취득은 소각과 별개이며, 삼성전자처럼 보상 재원으로 사용하는 경우에는 향후 주식 교부까지 봐야 합니다.
다음 거래일에 판단을 바꿀 세 가지 조건
첫째, 장비·부품의 매수가 소수 종목을 넘어 넓어지는지 봅니다. 매수액이 커도 상위 몇 종목에 집중되면 업종 전체의 실적 기대가 개선됐다는 근거는 약합니다.
둘째, 1·5·20거래일 누적 수급과 실제 수주·매출·현금흐름을 연결합니다. 주가와 매매는 기대를 먼저 반영할 수 있지만, 고객의 투자 계획이 장비 회사의 확정 매출이 되려면 발주와 납품·검수가 필요합니다.
셋째, 기타법인 거래와 실제 자기주식 취득·처분·소각 공시를 계속 대조합니다. 매수 목적, 전체 계획 금액, 당일 취득 수량, 당일 실제 집행 대금은 서로 다른 정보입니다.
이 글의 거래 기준은 9월 29일입니다. 게시일이나 업종·공시 확인일을 9월 30일 수급으로 바꾸어 읽으면 안 됩니다. 집계 차이와 거래 구조를 이해하는 자료이며, 하루 수급만으로 다음 날 가격이나 특정 종목 수익을 예측하지 않습니다.
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